1953年5月，在朝鲜人民军配合下，中国人民志愿军发动对以美国为首的“联合国军”的夏季进攻战役。在第一次和第二次进攻中，共歼灭“联合国军”4.5万余人，大大削弱了金城以南地区的伪军力量，推动了停战谈判的进程，6月15日双方重新修正了停战后的军事分界线。

正当朝鲜停战协定即将签订之际，南朝鲜李承晚统治集团在美国纵容下，以“就地释放”为名，于6月17日强迫扣留了朝鲜人民军被俘人员约2.7万余人，企图破坏朝鲜停战，这一行为为金城战役提供了直接导火索。

为了打击李承晚统治集团，取得停战后的有利态势，志愿军在朝鲜人民军的配合下，组织了夏季进攻战役中的第三次进攻，即金城战役，这是志愿军转入战略防御以后规模最大的一次进攻战役。

金城以南，西起牙忱里，东至北汉江，大多是易守难攻的连绵山地。山上，南朝鲜军修筑有大量的钢筋水泥地堡群、坑道工事、明暗火力点、战壕交通壕，形成了相互支撑的环形防御体系，工事的坚固程度要远甚于砥平里美军构筑的野战工事。这里驻扎着全部美式装备的南朝鲜王牌部队首都师以及南朝鲜第3师、第6师、第8师。它们也是当时南朝鲜“总统”李承晚狂妄叫嚣“单独干”和“北进”，企图破坏停战的军事协定。

从6月下旬开始，志愿军在金城正面集中各种火炮1100余门、坦克20辆；动用2000辆汽车昼夜抢运物资1.5万吨，并向参战部队配发渡河器材。第20兵团组织6个工兵营和11个步兵团参加抢修公路、桥梁。参战部队在作战双方中间地带秘密构筑大量屯兵洞，选择潜伏区，演练对坑道工事连续爆破和攻击的战术动作，按时完成了作战准备

1953 年7月13 日夜21时，在志愿军第20兵团指挥下，金城前线的6个军发起猛烈突击，一小时内全线突破。至7月14日黄昏，志愿军已于21个小时内在南朝鲜军以坑道和钢筋水泥工事为主体的坚固防御阵地内推进了9.5公里，创造了双方部队在阵地战阶段推进率的最高纪录。7月15日和7月16日，志愿军继续进攻消灭了南朝鲜军4个师的大部，并向南扩展160余平方千米，拉直了战线，并先后击退“联合国军”及南朝鲜军总共约8个师兵力的大小反击1000余次。

金城战役是抗美援朝战争中规模最大的阵地攻坚战，也是最后一次战役。此役歼敌5万余人，迫使“联合国军”在停战协定上签字，朝鲜战争终于全面结束。